5月30日，招商银行（下称：招行）召开股东大会，通过了关于发行股份及/或购股权的一般性授权和关于修订人民币债券发行规划和授权的议案，其中人民币债券发行规划和授权议案中批准招行未来三年内发行境外人民币债券余额不超过300亿元。
根据招行30日晚间的公告，关于发行股份及/或购股权的一般性授权的议案，具体为：授予该行董事会一般性授权，在有关期间可以单独或同时配发、发行及/或处理该行新增A股及或H股，并作出或授出需要或可能需要配发股份的售股建议、协议以及购股权。而人民币债券发行规划和授权的议案则批准了该行未来三年内（2011～2013年）发行金融债券的余额拟不超过负债余额的10%，负债余额按上年末人民币负债余额数核定，其中未来三年内发行境外人民币债券余额不超过300亿元。
股东们对招行数百亿元融资计划似乎早有预期。上述与融资相关的两项特别议案均获准通过。但股东大会投票的结果显示，股东们对于发行股份融资的方式的略有争议。招行公告显示，关于发行股份及/或购股权的一般性授权议案的赞成率为82.96%，反对比率为14.58%；而关于修订人民币债券发行规划和授权的议案赞成率为98.53%，反对率仅为0.26%。
招行董事长傅育宁在股东大会上表示，资本市场是一个选择，次级债也是一种选择，这次寻求补充一般性股本融资授权，尽量会选择对现有股东摊薄较少的方式来补充资本，方式也比较有限，监管机构也在研究各种方式。
银行业融资浪潮再起
今年以来，随着监管部门对银行资本充足率要求进一步提升，银行纷纷打开融资的闸门，银行业融资浪潮已经涌动。目前，农业银行发行500亿元次级债获银监会和央行批准；深发展也于上月在银行间债券市场发行了36.5亿元混合资本债券。
另外，上周银监会就《商业银行杠杆率管理办法》公开征集意见。国泰君安2011年银行业第21期周报指出，根据银监会的表态，从目前来看，《办法》的实施在短期内会给少数银行业金融机构带来一定的资本补充压力，但由于《办法》设定了相应的过渡期，其影响总体上是有限的。
投资者对银行再融资问题非常关注，马蔚华在此次股东大会上也坦言，中国银监会根据巴塞尔3也制定了相关要求，系统重要性银行最低资本要求是10.5%，非系统重要性银行是11.5%。另外，再加上一些临时的约束综合在一起就加大了银行资本充足率的约束，仅靠银行内生补充资本在短期内达不到监管要求，只能寻求外部补充。
根据招行2011年一季度业绩报告，截至2011年3月末，该行资本充足率为10.91%，比年初下降0.56个百分点；核心资本充足率为7.66%，比年初下降0.38个百分点。
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