三季度以来,一向以稳健著称的债券型基金节节败退,并创出了债基史上的最大亏损。截至目前,债券型基金已经平均亏损了5.77%,其中三季度就亏损了4.97%。这也终结了债基2005年到2010年连续六年取得超越一年定存正收益的骄人纪录。
从亏损比例来看,155只债券型基金中仅有6只实现了盈利,其中三季度实现正收益的债券型基金仅有两只。债基的稳健成了神话,大面积的亏损让基民备受煎熬。
今年以来平均亏损近6%
新股频频破发,A股连创新低,通胀节节走高,货币政策持续收紧、城投债风波、可转债狂跌,今年以来的“黑天鹅”事件一起接一起,也不断地将债券型基金推向了亏损的深渊。Wind统计数据显示,截至到9月28日,155只债券型基金(A、B、C分开算)今年已经亏损了5.77%,其中三季度就亏损了4.97%。这也终结了债基2005年到2010年连续六年取得超越一年定存正收益的骄人纪录。
上半年债券市场盘整不振,但债券型基金的表现还是较为平稳,然而进入三季度,债券市场大幅走低,震荡加剧。7月份城投债引发信用危机,8月底中石化欲增发300亿可转债,9月市场上更是出现了了首家遭遇降级的ST海龙短融券,在如此磕磕绊绊的市场中,也引发了债券型基金大面积的亏损。
Wind统计数据显示,今年以来具有统计数据的155只债券型基金中,仅有6只债券型基金实现了盈利。但表现最好的天弘添利分级A也仅实现了2.88%的收益率,嘉实超短债和光大保德信收益A则分别以1.91%、1.37%的收益率位列榜眼和探花的位置。收益率超过1%的还有华安稳固收益,为1.20%。其余两只实现正收益的债基为中银稳健增利和光大保德信收益C,今年以来分别盈利0.99%、0.87%。
其余149只债基全部告亏。债券型基金一向以稳健著称,但令人吃惊的却是,今年以来亏损幅度超过10%的债基竟然多达26只,其中博时转债C、A垫底,今年以来分别亏14.19%、13.88%。
信用债、可转债跌幅居前
通过数据可以发现,债券型基金的大幅溃败主要是在第三季度。上述155只债券型基金三季度以来的平均亏损幅度为4.97%,且实现正收益的债及基仅有两只,即天弘添利分级A和嘉实超短债,分别盈利1.07%、0.43%。
亏损幅度超过10%的也多达9只,其中博时信用债位于垫底的位置,其A、B、C份额包揽了排名榜的倒数三席,紧接着的便是博时转债的A、C份额。也就是说,三季度以来的倒数五位全是博时旗下的产品(A、B、C分开算)。跌幅超过10%的还有华商稳健双利A、B,富国可转债、天冶稳健双盈。
具体数据显示,博时信用债券C、B三季度以来分别跌13.90%、13.79%,博时信用债券A也下跌了13.79%。博时转债C、A也分别下跌了13.75%、13.62%。
总的来看,可转债和信用债是净值下跌幅度最大的品种。除了博时可转债和博时信用债外,富国可转债三季度以来的跌幅也高达11.86%。成立于今年6月17日的汇添富可转债C、A,截至目前也亏损5.4%、5.3%。
此外,跌幅在7%到9%之间的基金也有25只。而在今年之前的连续六个年份里,无论股市和债市如何变化,债券型基金始终实现了正收益,而且均跑赢了一年期定存。
2005年到2010年的六年时间里,债券型基金平均收益率分别为9.21%、19.79%、18.55%、5.23%、5.26%和7.2%。而在有完整业绩的2003年,两只债券基金南方宝元和华夏债券平均取得4.91%的收益率。在过往七年时间里,债券基金仅在2004年出现下跌,但下跌幅度仅为1.51%。
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